CDC - Crédito Direto ao Consumidor & CDCI - ... com Interveniência

CDC:


CDCI:


Formas de pagamento do CDC & CDCI:
1 – no ato, na "cabeça", de uma só vez...;
2 – financiado....
Imposto incidente: no mínimo, IOF de 0,123% a.m.

CASO 1 – Foi contratado um CDC com as seguintes características:
Valor tomado = R$42.300,00
Prazo = 3 meses
Taxa de juro = 3,7% a.m.
Impostos pagos!
Pagamento postecipados (ao final de cada período!)
Pergunta-se:
a) – qual o coeficiente de financiamento?
b) – qual o valor de cada parcela?
c) – qual o total das alíquotas dos impostos incidentes?
d) – qual o valor dos impostos incidentes?
e) – Valor Líquido (VL) creditado na conta corrente do cliente?
f) – qual a rentabilidade efetivamente conquistada pela instituição financeira?
g) – qual o custo efetivo do tomador, do cliente?

a) f FIN
g END (pagamentos ao final de cada período, ditos "postecipados")
1 CHS PV
3 n
3,7 i
PMT = ?
PMT = 0,3582987

b) 42.300,00 x (0,3582987) = 15.156,035 ≈ R$15.156,04;

c) Supondo que a alíquota de IOF seja de 0,123% a.m....:
0,123% x 3 = 0,3690% a.3m;

d) 42.300,00 x 0,3690% = 156,087 = R$156,09;

e) 42.300,00 – 156,09 = R$42.143,91;

f) a rentabilidade nominal conquistada pelo provedor é de 3,7% a.m., mas a rentabilidade efetiva, a que realmente interessa, estaria calibrada em:
42.143,91 CHS PV
15.156,04 PMT
3 n
i = ?
i = 3,894299 = 3,9% a.m. (que é maior que a taxa dada, dita taxa nominal);

g) rentabilidade para uns é, em contrapartida, custo para os demais envolvidos:
custo efetivo de 3,9% a.m.